ETF 투자: QQQ 와 TQQQ

개별 주식을 찾는 것이 힘들게 느껴질 때면 슬그머니 ETF를 들여다볼 때가 있습니다. 아무래도 ETF가 초보 투자자에겐 조금은 투자가 용이한 상품이 아닌가 생각해봅니다.

 

오늘은 ETF 중에서도 성장주에 투자하고 싶을 때 많이들 찾는 QQQ에 대해 정리해 보고, 추가적으로 TQQQ라는 ETF도 알아보겠습니다.

 

QQQ ETF

Invesco QQQ Trust (QQQ)는 NASDAQ 100 지수를 수동적으로 추적하는 ETF입니다. 이 지수는 NASDAQ 종합 지수에서 시가 총액 기준 상위 100개 주식으로 구성됩니다. QQQ의 상위 부문은 기술(44%), 통신(22%) 및 자유 소비재 (consumer discretionary: 필수 소비재 (consumer staples)의 반대) (17%)입니다.

 

기술주에 대한 비중이 높기 때문에 QQQ는 공격적인 성장주 펀드로 간주되며, 이는 투자자가 S&P 500과 같은 광범위한 주가 지수에 비해 더 높은 단기 변동성을 기대할 수 있음을 의미합니다. 투자자는 추가 위험을 감수하는 대가로 평균 이상의 수익을 받을 수 있습니다.

 

다음은 QQQ와 SPY (S&P 500의 ETF)의 수익 비교 그래프입니다.

QQQ와 SPY (S&P 500의 ETF)의 수익 비교

 

QQQ의 장점

다각화: QQQ 포트폴리오에는 8 개 섹터를 대표하는 100개의 기술주에 투자합니다.

 

저비용: 다른 ETF 투자처럼 비용 비율 (expense ratio)이 비교적 적습니다. 펀드 비용은 0.20 % 입니다. 물론 아주 낮은 비용 비율의 ETF보다 약간 높을 수 있습니다. 참고로 SPY (S&P 500 ETF)의 비용 비율은 0.09%입니다.

 

고수익 가능성: 과거 실적이 미래 실적을 보장하지는 않지만, QQQ는 역사적으로 특히 장기 수익률의 경우 S&P 500 지수를 능가했습니다. QQQ의 10년 및 15년 수익률은 각각 19.8%와 12.8%입니다. 참고로 S&P 500의 수익률은 10년 15.4% 와 15년 9.1%입니다.

 

QQQ의 단점

다각화 : QQQ의 장점 중 하나이지만 단점 중 하나이기도 합니다. 기술 섹터 펀드보다 다양하지만 S&P 500 지수보다 덜 다양합니다.

 

시장 위험: 기술, 통신 및 소비재 부문에 집중되어 있기 때문에 QQQ의 주가는 보다 광범위한 주가 지수인 S&P 500보다 더 변동성이 높습니다.

 

 

TQQQ

 

ProShares UltaPro QQQ ( TQQQ )는 레버리지(leveraged) ETF로 NASDAQ 100 지수 (또는 동일한 지수를 추적하는 QQQ ETF)의 3 배입니다. 따라서 예를 들어 QQQ가 하루에 1% 상승하면 TQQQ는 아마도 3% 상승합니다. 물론, QQQ가 1% 하락하면 TQQQ는 3% 하락할 수 있습니다. 일반적으로 TQQQ를 단기 보유 기간의 투기 도구로 사용합니다.

 

참고, 레버리지 (leveraged) ETF: 특정 지수의 수익의 배수로 이익을 확대하는 ETF입니다.

 

TQQQ의 장점

고수익: TQQQ는 NASDAQ 100 지수를 추적하는 3 배 레버리지 ETF이기 때문에 투자자는 잠재적으로 지수의 3 배에 해당하는 수익을 얻을 수 있습니다.

 

지정가 주문 (limit orders): ETF는 주식처럼 낮 동안 거래가 되며 투자자는 지정가 주문을 통해 지정된 가격으로 판매할 수 있어 극심한 손실을 피할 수 있습니다.

 

TQQQ의 단점

시장 위험: TQQQ와 같은 레버리지 펀드는 가격의 극단적인 변동을 볼 수 있으므로 변동성이 높습니다.

 

비용 : 대부분의 ETF는 비용 비율이 0.20 % 미만인 반면 TQQQ 비용은 0.95 % 입니다.

 

참고로 SQQQ 라는 ETF도 있습니다.

ProShares UltraPro Short QQQ (SQQQ)는 Nasdaq 100 지수를 반대로 따라가는 3배 역 레버리지(inverse leveraged) ETF입니다. Nasdaq 100 지수가 1% 떨어지면 SQQQ는 3% 상승합니다. 반대로 Nasdaq 100 지수가 1% 상승하면 SQQQ는 3% 하락합니다. 단기 투자에 적합하며 약간의 투기성이 있는 ETF입니다.

 

오늘은 Nasdaq 100 지수에 투자하는 ETF에 대해 알아봤습니다.